Sanningen om Credit Crunch - Översyn av 28/36 Skuld till intäktsrelation Rule

Vet du var den 28/36 regeln kommer ifrån? Om du någonsin har ansökt om en inteckning, kan du väl har undrat om var detta förhållande regeln 28/36 skuld till inkomst kom från att inteckning mäklare talat med dig om. Och om det är vettigt ... Läs vidare för att upptäcka några överraskande fakta. Omdömen

När du ansöker om en inteckning, kommer bankerna brukar beräkna din skuld-till-tal. Tanken är att din totala månatliga skuldåterbetalningar bör inte vara över en viss tröskel i förhållande till din inkomst. Omdömen

Och det finns två nummer. Den första gäller dina boende kostnader. Din månatliga betalningar mot huvud, räntor, skatter och försäkringar för din bostad bör inte vara mer än 28% av din bruttoinkomst.

Det andra numret handlar om din totala månatliga skuld betalningar, inklusive betalningar med kreditkort, bil betalningar, andra lån och bostadsbidrag. De bör vara mindre än 36% av din bruttoinkomst. Omdömen

Men vart tog dessa regler ifrån? Efter en del efterforskningar, här är vad jag kom upp med:

När din inteckning har skapats av en inteckning företag, är det oftast säljs till en organisation som Fannie Mae och Freddie Mac. Dessa organisationer är regeringen Sponsored Enheter, eller GSE, och som sådan har GSE Standards att följa om vad inteckningar de kan köpa. Dessa är inte regler som gjorts av Fannie och Freddie, men vissa statliga byråkrater som gjorde beräkningarna och räknat ut dessa inkomstförhållanden.

Nu här är vilken typ av tänkande gick in i dessa regler: De är alla om begränsning (minska) risk. För vem? För den som äger lånen! Omdömen

De flesta lån inte stanna hos den bank som gjorde lånet. De flesta av dem säljs. Och investerare som köper dem vill tjäna pengar och samtidigt minimera sina risker.

Intressant, det finns två motstridiga typer av risker som kan påverka lönsamheten för lån: Omdömen

För det första finns det en risk för utebliven betalning. Det innebär att husägaren inte längre kan uppfylla de skuldbetalningar och standard på hypotekslån. Om det händer, står investeraren att förlora pengar Omdömen

För det andra, är dock en helt annan risk -. Risken för förskottsbetalning. Detta innebär att husägaren prepays inteckning, vilket sparar honom eller henne ett stort intresse, intresse att investeraren inte kommer att få. Omdömen

Så 28/36 regeln har kommit fram till i ett försök att hitta en jämvikt mellan hur mycket en husägare kan ta på som skuld utan försumliga på lånet, men också se till att de har tillräckligt med skulder så att de inte kommer att vara benägna att betala lånet av tidigt.

Och 36% av bruttoinkomsten är en betydande summa pengar. På 1950-talet, skulle de tro att du var på randen till katastrof om du hade total skuld på över 25% av din totala månadsinkomst. I själva verket, under femtiotalet, mycket högre avbetalningar var normen (upp till 50% eller mer). Omdömen

Nu är trenden att låna så mycket som vi kan samtidigt fortfarande att kunna göra betalningar. Detta är ett system som är utformat för att hålla oss i skuld för evigt. Vi har alla sett där som kan få oss. Men vi behöver inte fortsätta spela det spelet Omdömen

Jag tror att det är dags att skriva om reglerna -. Att frigöra pengar så att vi kan skapa välstånd för oss själva. Bara eftersom banken ger oss 36% av skuldsättning betyder inte att vi måste faktiskt vara så mycket i skuld. Vi kan sänka detta förhållande - ju lägre desto bättre -. Och vad vi behöver inte betala till fordringsägarna, kan vi betala för oss själva och investera för våra egna finansiella terminer Omdömen

Hur man bäst att göra det? Få en plan. Öka dina inkomster och betala av skulden. Håll koll på dina framsteg, och ge dig själv en stor klapp på ryggen när din skuld till intäktsrelationen går ner månad efter månad - och dina investeringar går upp Omdömen. .