Tre steg för att fastställa en Basel III-Ready Data Warehouse

massor av data Omdömen

För att bättre uppskatta omfattningen av den utmaning som ligger framför för banker med ikraftträdande av Basel 3, låt oss plats det i sitt rätta sammanhang.

Först den finansiella sektorn håller enorma mängder data - förmodligen fler än någon annan sektor av ekonomin utom teknologiindustrin. I själva verket, för att uttrycka denna enorma i perspektiv, en uppskattning av den globala konsultfirman McKinsey sätta storleken på alla bank lagrad information vid en exabyte (EB) - motsvarande 1.000.000 terabyte (TBS). Med tanke på den inneboende känsliga naturen av finansiella data, skulle det vara säkert att anta att majoriteten av dessa lagrade data skulle spela en roll i att beräkna riskexponeringen för en viss bank och även ligga till grund för lagstadgad rapportering föreskrivs i Basel III.

Om man tittar på sådana kopiösa mängder data, blir det tydligt att behovet av en robust risk datalager är mer än bara förbereda sig för Basel III bestämmelser - det är i stället om att skapa den rätta miljön för att konsolidera och analysera uppgifter som säkerställer risk ledningens beslut och regulatoriska rapporter bygger på fullständiga, korrekta och kompromisslös uppgifter. Som man kan förvänta, har bankerna kasta hundratals miljarder dollar på sina datahanterings oro över åren (de kollektivt tillbringade över US $ 330.000.000.000 år 2011 enligt vissa beräkningar). Men även med sådana enorma utgifter, många incidenter fortsätter att visa att köpa dyra system är inte en silverkula som leder till bättre riskhantering och starkare interna kontrollen.

Nu, kasta i 3 utmaningar som Basel III (lokalisera rätt information, omvandla data i olika format till en enda sammanhängande format och slutligen tillhandahållande att data till rätt målgrupp) och du kan vara säker på att vd: ar, ekonomichefer, CRO och CIO har fullt upp. Ändå kan beredningen, analys och hantering av data för riskanalys och lagstadgad rapportering (oavsett om Basel III eller på annat sätt) kondenseras i 3 stora steg:

Steg 1 - Integrera befintliga system

Till skillnad från ekonomiavdelningen med hjälp av 5 olika applikationer, kreditrisk beroende på 6 system och mänskliga resurser med 3 olika system för personalbedömning, löner och spåra personal sjukförsäkring, det första steget någon bank bör vidta för att få en sömlös riskhantering och regelverk rapportering ram är att minska antalet system, databaser och därmed dataformat som finns inom hela organisationen.

Övergång en organisation från olika system till mer enhetliga plattformar företag ökar kraftigt den totala effektiviteten och ger en stabil grund för att effektivisera uppgifter som så småningom kommer att matas in i riskhanterings datalager.

Dessutom processen att integrera befintliga system presenterar också en sällsynt möjlighet för chefer, linjechefer, risktjänstemän och IT-personal till &'; städa upp &'; processer i detalj - någon form av Business Process Re-engineering. Således säkerställer integrationsprocessen korrekthet, fullständighet och integritet av de uppgifter som kommer att användas för Basel III riskanalys och rapportering samtidigt som man säkerställer rutin taktiska och strategiska beslut är baserade på data av hög kvalitet. Omdömen

Steg 2 – Utveckla riskmedveten datamodeller Omdömen

Låt &'; s ansikte det är riskhanteringen inte en bank och' s kärnverksamhet. Den ständiga friktion som finns i nästan alla stora bank mellan riskfunktioner å ena sidan (t.ex. risk, revision, efterlevnad och juridiska) och kärnverksamhet funktioner på de andra (drift, marknadsföring, kundservice etcetera) är tydligt bevis på detta faktum . Precis som alla andra företag, banker existerar i första hand för att tjäna pengar oavsett om det är genom traditionella bank resultat såsom transaktionsavgifter, låneränta och valutahandel, eller om det är via mer sofistikerade produkter såsom derivat.

För denna anledning naturligt förhållningssätt mot strukturera risk datalager modeller skapar modeller byggda kring transaktioner och bankprodukter. Det är den enkla vägen ut för att undvika &'; rubba apple varukorg &' ;. Men som många banker har smärtsamt lärt, en sådan syn på datamodellering kan göra processen att hantera risker och arkivering korrekta tillsynsrapporter en omständlig och dyr affär, särskilt när föreskrifter som ständigt utvecklas som de är i banksektorn.

De banker är i näringslivet att göra vinst, är överensstämmelse med industrin reglering inte ett alternativ - det kan göra skillnaden mellan att vinna allmänhetens förtroende och behålla en bankoktroj eller förlora båda. Som sådan, är det bättre och mer kostnadseffektiv metod i det långa loppet utveckla datamodeller som är inriktade på riskhantering och lagstadgad rapportering, men som inte heller skapa hinder för ett effektivt flöde av bankprocess. De datamodeller ska fånga alla viktiga riskfaktorer, instrument, motparter och positioner som skulle gå in beräkning av marknads-, kredit- och likviditetsrisker och operativa risker som beskrivs enligt Basel III-avtalet.

Denna centrala datalager blir då det enda intyget för datahantering, risk- och reglerande rapportering.

Steg 3 - en tydlig Enterprise omfattande Risk, Compliance och styrning Regime Omdömen

Att bara ha en centraliserad risk datalager är inte tillräckligt. Åter anpassa rapporteringsstrukturer, omdefiniera arbetsbeskrivningar och ta bort redundanta rapporteringsvägar risk måste gå hand i hand med harmoniserade och riskmedvetna datalager system.

Det finns många fördelar som kommer med att säkerställa bank &'en; s rapporteringsstruktur ger konsekvent och korrekt riskinformation. Till exempel, genom att harmonisera ansvar och rapporteringsvägar för risk- och efterlevnadsansvar, skulle banken ha särskilda personer med uppgift att se över och uppdatera datamodeller för att följa nya regelverk såsom Basel 3 och Dodd-Frank-lagen.

Specifika handlingsplaner kan skapas med detaljerade vägkartor om hur man ska uppnå dem och vilka avdelningar kommer att delta. Banken och 'en; s styrelse och ledning skulle också ha en klar siktlinje på vilken avdelning eller enskilda skulle vara ansvarig för att utföra vilken ändring. Ledning och styrelse kan också vara mer säkra på att de riskrapporter som de får är fullständiga och kommer från institutionen (er) som har ett företagsomfattande syn på riskerna Omdömen  ..